銀行理財(cái)子公司再擴(kuò)容。

【資料圖】

7月28日，齊魯銀行董事會(huì)審議通過(guò)《關(guān)于發(fā)起設(shè)立理財(cái)子公司的議案》，擬出資10億元全資發(fā)起設(shè)立齊魯理財(cái)有限責(zé)任公司(最終名稱未定，下稱“齊魯理財(cái)”)。齊魯銀行表示，設(shè)立理財(cái)子公司符合監(jiān)管政策導(dǎo)向和國(guó)內(nèi)外銀行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)，亦符合公司自身戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃，有利于公司提升綜合金融服務(wù)水平，增強(qiáng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、價(jià)值創(chuàng)造和整體抗風(fēng)險(xiǎn)能力。

從歷年理財(cái)子公司成立過(guò)程來(lái)看，董事會(huì)通過(guò)擬設(shè)立理財(cái)子事項(xiàng)后，還需銀保監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)理財(cái)子公司籌建和開(kāi)業(yè)。上一家銀行理財(cái)子獲批籌建，要追溯至2021年7月底，上海銀行獲批籌建上銀理財(cái)。

目前，銀行理財(cái)子公司發(fā)展呈國(guó)有大行和股份行“強(qiáng)者恒強(qiáng)”態(tài)勢(shì)。數(shù)據(jù)顯示，截至目前，共有29家銀行理財(cái)公司獲批籌建，其中27家已獲準(zhǔn)開(kāi)業(yè)，26家正式開(kāi)業(yè)。具體來(lái)看，6家國(guó)有大行均布局完畢，12家股份行中僅剩1家未獲批籌建；渤銀理財(cái)、恒豐理財(cái)已獲得監(jiān)管籌建批復(fù)，等待開(kāi)業(yè)批復(fù)。

據(jù)中信建投不完全統(tǒng)計(jì)，截至2021年，申請(qǐng)?jiān)O(shè)立但未披露籌建的城農(nóng)商行便已經(jīng)達(dá)到20家。公告擬設(shè)立理財(cái)子但尚未獲批籌建的上市銀行中，重慶銀行、長(zhǎng)沙銀行和成都銀行已等候超過(guò)3年。

與其他申請(qǐng)理財(cái)子公司的城商行相比，齊魯銀行的理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)模也不具備優(yōu)勢(shì)。

目前，申請(qǐng)?jiān)O(shè)立理財(cái)子公司但未獲批復(fù)的銀行中，北京銀行和天津銀行2021年非保本理財(cái)存續(xù)規(guī)模分別是3555.64億元和1017.62億元。同期，齊魯存續(xù)理財(cái)產(chǎn)品92期，理財(cái)產(chǎn)品余額為684.88億元，且全部為凈值型理財(cái)產(chǎn)品。

年報(bào)數(shù)據(jù)顯示，2021年，齊魯銀行的利息凈收入為74.85億元，占據(jù)營(yíng)業(yè)收入逾70%；手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入9.47億元，占營(yíng)業(yè)收入比重為9.32%，同比提高1.38個(gè)百分點(diǎn)。其中委托及代理業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入同比增長(zhǎng)51.97%，主要是理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展帶動(dòng)手續(xù)費(fèi)收入增加。不過(guò)，上述委托及代理業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)收入僅占總營(yíng)收的5.38%。

中信建投曾測(cè)算理財(cái)業(yè)務(wù)受限對(duì)中小銀行營(yíng)收影響。按彼時(shí)樣本測(cè)算的結(jié)果，理財(cái)業(yè)務(wù)受限對(duì)中小銀行營(yíng)收的沖擊不超過(guò)2%。若考慮轉(zhuǎn)代銷(xiāo)后獲得的中收增加，影響會(huì)更小。

銀行要想持續(xù)發(fā)展理財(cái)業(yè)務(wù)，設(shè)立理財(cái)子公司是必經(jīng)之路。目前，理財(cái)市場(chǎng)已呈現(xiàn)出以理財(cái)公司為主、銀行機(jī)構(gòu)為輔的格局。

齊魯銀行的理財(cái)業(yè)務(wù)起步較晚。2020年，齊魯銀行才推出“泉心財(cái)富”品牌，上線“泉心權(quán)益”平臺(tái)，推出T+0 開(kāi)放式理財(cái)。時(shí)代周報(bào)記者留意到，齊魯銀行理財(cái)業(yè)務(wù)專注推動(dòng)產(chǎn)品凈值化轉(zhuǎn)型工作，調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，布局凈值型產(chǎn)品體系，先后運(yùn)作周期凈值型產(chǎn)品、開(kāi)放式凈值型產(chǎn)品、封閉式凈值型產(chǎn)品、現(xiàn)金管理類(lèi)產(chǎn)品。“按照資管新規(guī)要求，完成理財(cái)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，凈值型理財(cái)產(chǎn)品更加豐富，始終堅(jiān)持讓利于民、穩(wěn)健投資的發(fā)展思路，理財(cái)業(yè)務(wù)管理規(guī)模穩(wěn)步提升。”2021年，齊魯銀行如是表示。

齊魯銀行表示，本次投資是公司落實(shí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)最新要求、促進(jìn)理財(cái)業(yè)務(wù)健康發(fā)展的重要舉措，有利于進(jìn)一步完善公司理財(cái)業(yè)務(wù)的體制架構(gòu)，強(qiáng)化理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)隔離。

目前來(lái)看，齊魯銀行的理財(cái)業(yè)務(wù)布局仍然停留在“凈值化”層面，投資風(fēng)格單一，產(chǎn)品設(shè)計(jì)的豐富性、資產(chǎn)配置的多元性等均有待提升。對(duì)比來(lái)看，貴陽(yáng)銀行已嘗試研發(fā)綠色 ABS、ESG 主題理財(cái)產(chǎn)品等工具；北京銀行則推出“科創(chuàng)京品”“碳中和精品”等現(xiàn)金管理、固收增強(qiáng)及長(zhǎng)期限特色產(chǎn)品。

“從未來(lái)看，設(shè)立理財(cái)子公司可能是中小銀行繼續(xù)開(kāi)展理財(cái)業(yè)務(wù)，自主發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品的必要條件。”中信建投銀行業(yè)分析師楊榮認(rèn)為，中小銀行通過(guò)設(shè)立理財(cái)子公司，對(duì)其發(fā)展理財(cái)業(yè)務(wù)將產(chǎn)生正向影響。

時(shí)代周報(bào)記者梳理發(fā)現(xiàn)，目前，山東已有青銀理財(cái)、光大理財(cái)?shù)?家銀行理財(cái)子公司。齊魯理財(cái)獲批籌建后，將成為山東省第3家理財(cái)子公司。

標(biāo)簽： 理財(cái)業(yè)務(wù) 齊魯銀行 銀行理財(cái)